الاستثمار في السندات كيف يتم وماهي مزاياه؟
إذا كنت تبحث عن الاستثمار في السندات كيف يتم وماهي ايجابياته و سلبياته، فعليك قراءة المقال التالي.
إعداد: درر الصباغ
الاستثمار في السندات كيف يتم وماهي مزاياه؟
يمكن أن تساعد السندات في تنمية ثروتك وتحقيق التوازن في محفظتك ، والاستثمار في السندات أسهل مما تعتقد.
ما هو السند؟
السند هو أداة ذات دخل ثابت تمثل قرضًا يقدمه المستثمر لمقترض ، تستخدم السندات من قبل الشركات والبلديات والولايات والحكومات السيادية لتمويل المشاريع والعمليات. أصحاب السندات هم أصحاب الديون أو دائنون للمصدر.
تتضمن تفاصيل السندات تاريخ الانتهاء عندما يكون أصل القرض مستحق الدفع لمالك السند . كما تتضمن شروط مدفوعات الفائدة المتغيرة أو الثابتة التي يقوم بها المقترض.
في حين يدعو العديد من المخططين الماليين إلى الاستثمار في السندات بسبب انخفاض تقلبها وأمانها النسبي مقارنة بالأسهم. لكن ليست كل السندات متساوية ، ويحتاج المستثمرون إلى بعض الاستراتيجيات للاستثمار في السندات.
من هم مصدرو السندات؟
الحكومات والشركات.حيث من الممكن أن تحتاج الحكومات إلى تمويل الطرق والمدارس والسدود أو البنية التحتية.
وأيضاً قد تحتاج الشركات أن تقترض لتنمية أعمالها ، أو لشراء ممتلكات ومعدات ، أو للقيام بعمليات التوسع ، أو للبحث والتطوير . المشكلة التي تواجهها الشركات الكبيرة هي أنها عادة ما تحتاج إلى أموال أكثر بكثير مما يستطيع البنك العادي توفيره.
تؤمن السندات حلاً من خلال إعطاء العديد من المستثمرين الأفراد دور المُقرض. في الواقع ، تسمح أسواق الدين العام لآلاف المستثمرين لكل منهم بإقراض جزء من رأس المال المطلوب. في حين تسمح الأسواق للمقرضين ببيع سنداتهم إلى مستثمرين آخرين أو شراء السندات من أفراد آخرين .
ماهي آلية عمل السندات؟
السندات هي وسيلة للمنظمة للحصول على الأموال. لنفترض أن مدينتك تطلب منك استثمارًا معينًا من المال. في المقابل ، تعد مدينتك بسداد هذا الاستثمار ، بالإضافة إلى الفائدة ، خلال فترة زمنية محددة.
على سبيل المثال ، قد تشتري سندًا مدته 5 سنوات بقيمة 5 آلاف دولار بفائدة 3٪. ستتعهد مدينتك ، بالمقابل ، بدفع فائدة لك على مبلغ 5000 دولار كل ستة أشهر ، ثم تعيد 5000 دولار بعد 5 سنوات.
للمزيد إقرأ حول كيفية الاستثمار في الأسهم : دليل المبتدئين للبدء
لماذا يشتري الناس السندات؟
تمنح تدفق دخل يمكن التنبؤ به. عادة ، تدفع السندات فائدة مرتين في السنة.
إذا تم الاحتفاظ بالسندات حتى تاريخ الاستحقاق ، فإن حاملي السندات يستعيدون رأس المال بالكامل ، لذا فإن السندات هي وسيلة للحفاظ على رأس المال أثناء الاستثمار.
كما يمكن أن تساعد السندات في تعويض التعرض لمزيد من حيازات الأسهم المتقلبة.
في حين تصدر الشركات والحكومات والبلديات سندات للحصول على أموال لأهداف عديدة, مثل:
- تمويل الديون
- توفير التدفق النقدي التشغيلي
- تمويل الاستثمارات الرأسمالية في المدارس والمشافي والمعامل والبنى التحتية
ايجابيات الاستثمار في السندات
تمتاز السندات بأنها آمنة نسبيًا. يمكن أن توجد السندات قوة موازنة داخل محفظة استثمارية: إذا كان لديك غالبية مستثمرة في الأسهم ، فإن إضافة السندات يمكن أن ينوع أصولك ويقلل من مخاطرك الكلية. وبينما تحمل السندات بعض المخاطر ، فإنها بشكل عام أقل خطورة من الأسهم.
توفر السندات شكل من أشكال الدخل الثابت. حيث تعطي السندات الفائدة بمعدلات وفترات منتظمة يمكن التنبؤ بها. بالنسبة للمتقاعدين أو غيرهم من الأفراد الذين يحبون فكرة الحصول على دخل منتظم ، يمكن أن تكون السندات من الأصول القوية لامتلاكها.
سلبيات الاستثمار في السندات
مع السلامة تأتي أسعار الفائدة المنخفضة. لقد حققت السندات الحكومية طويلة الأجل تاريخياً حوالي 5٪ من متوسط العوائد السنوية ، بينما تمنح سوق الأسهم تاريخياً 10٪ سنوياً في المتوسط. وعلى الرغم من وجود مخاطر أقل من خطورتها على الأسهم ، إلا أن السندات ليست خالية من المخاطر.
حيث أن هناك دائمًا احتمال أن تواجه صعوبات في بيع سند تملكه ، خاصة إذا ارتفعت أسعار الفائدة. قد لا يكون مُصدر السندات قادرًا على دفع الفائدة أو رأس المال المستحق للمستثمر في الوقت المحدد. وهو ما يسمى مخاطر التخلف عن السداد.
في حين يمكن أن يقلل التضخم أيضًا من قوتك الشرائية بمرور الوقت . هذا ما يجعل الدخل الثابت الذي تحصل عليه من السندات أقل قيمة مع مرور الوقت.
للمزيد إقرأ أكثر حول ما هو الاستثمار المالي ؟ وما هي أنواعه ؟ وما أفضل الأستثمارات لعام 2022 ؟
