الدليل الشامل حول تداول عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis

ماذا تعرف عن تداول عقود الفيوتشر الأمريكي؟ هل تعلم كيف يتم تداولها وما هي آلية عملها؟ وهل تبحث عن أنواع هذه العقود أو البورصات التي تتداول فيها؟ تابع معنا هذا المقال للتعرف على كل هذه التفاصيل.

سنتعرف في مقالنا هذا على تداول عقود الفيوتشر الأمريكي، حيث سنقدم لمحة تعريفية حول هذه العقود، ومن ثم سنذكر أهم مميزاتها وأنواعها، إضافة لأهم البورصات التي يتم فيها تداول عقود الفيوتشر الأمريكي.

من ثم سنتعرف على تداول عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis وكيفية عملها وتداولها وخصائصها، ولماذا تعتبر الأشهر، وسنجيب على أهم الأسئلة الشائعة حول هذا الموضوع. تابعوا معنا هذا المقال الشامل من موقع فايننس فجنز.

محتوي المقال :

ما هو تداول عقود الفيوتشر الأمريكي

تداول عقود الفيوتشر الأمريكي هو عملية شراء أو بيع أصول مالية أو سلع أساسية في تاريخ مستقبلي محدد وبسعر متفق عليه مسبقاً. هذه العقود تتم في بورصات خاصة تنظمها هيئات رقابية وتحدد شروط ومواصفات كل عقد.

هناك العديد من الأسواق الأمريكية التي تتداول عقود الفيوتشر الأمريكي، مثل بورصة شيكاغو للتجارة (CME) وبورصة نيويورك للتجارة (NYMEX) وبورصة ناسداك (NASDAQ) وغيرها. كل بورصة تقدم عقود الفيوتشر الأمريكي على مؤشرات أو سلع أو عملات أو فائدة أو طاقة أو معادن.

لتداول عقود الفيوتشر الأمريكي، يجب أن تفتح حساباً لدى وسيط مالي مرخص ومن ثم تختار العقد الذي ترغب في التداول به. كما يجب أن تعرف المعلومات الأساسية عن العقد، مثل رمزه وحجمه وقيمة نقطته وتاريخ انتهائه والهامش المطلوب.

أيضًا، يجب أن تحدد اتجاهك في السوق، هل تتوقع ارتفاع أو انخفاض سعر الأصل في المستقبل. إذا كنت تتوقع ارتفاعه، فأنت تشتري عقد فيوتشر (طلب)، وإذا كنت تتوقع انخفاضه، فأنت تبيع عقد فيوتشر (عرض).

بعد ذلك، يمكنك إغلاق صفقتك قبل تاريخ انتهاء العقد بالاتجاه المعاكس لموقفك، أو يمكنك الانتظار حتى يحين التسوية.

بخصوص الحكم الشرعي الإسلامي في تداول عقود الفيوتشر الأمريكي فهو مختلف عليه بين الفقهاء والهيئات الإسلامية. بعضهم يحرمه لأنه يشمل التجارة بالدين والغرر والمضاربة.

وبعضهم يجيزه بشروط مثل أن يكون الأصل المادة للعقد موجوداً ومحسوساً ولا يحمل فائدة، وأن يكون التسليم فوريًا. لذلك، يجب على المسلم التحري عن رأي المرجعية الدينية التي يثق بها قبل دخول هذا المجال.

أنواع عقود الفيوتشر الأمريكي

عقود الفيوتشر الأمريكي تنقسم إلى عدة أنواع حسب نوع الأصل المادة للعقد والسوق الذي يتم تداوله فيه. بشكل عام، يمكن تصنيف عقود الفيوتشر إلى:

عقود الفيوتشر الأمريكي على مؤشرات الأسهم: هذه العقود تتبع أداء مؤشرات الأسهم الكبرى في الولايات المتحدة، مثل داو جونز وستاندرد آند بورز 500 وناسداك 100 عقود الفيوتشر الأمريكي W-E-Minis وغيرها. هذه العقود تسمح للمستثمرين بالمضاربة على اتجاه السوق بأكمله أو التحوط ضد التقلبات.
- مثال: عقود داو جونز الآجلة (YM)، عقود ناسداك 100 الآجلة (NQ)، عقود إس آند بي 500 الآجلة (ES).
عقود الفيوتشر الأمريكي على السلع: هذه العقود تتعلق بالسلع الزراعية أو المعدنية أو الطاقية، مثل الذهب والفضة والنفط والغاز والقمح والذرة وغيرها. هذه العقود تسمح للمستثمرين بالاستفادة من التغيرات في أسعار هذه السلع أو التحوط ضد المخاطر المرتبطة بها.
- مثال: عقود ذهب كومكس (GC)، عقود نفط نيمكس (CL)، عقود قمح سي بي او تي (ZW).
عقود الفيوتشر الأمريكي على العملات: هذه العقود تتعلق بصرف عملة ما مقابل عملة أخرى، مثل الدولار واليورو والين وغيرها. هذه العقود تسمح للمستثمرين بالمضاربة على تحركات أسعار الصرف أو التحوط ضد التقلبات.
- مثال: عقود يورو/دولار سي إم إي (EC)، عقود دولار/ين سي إم إي (JY)، عقود دولار/فرنك سي إم إي (SF).
عقود الفيوتشر الأمريكي على معدلات الفائدة: هذه العقود تتعلق بأدوات الدين ذات المدى المختلف، مثل سندات الخزانة وأذونات المالية وغيرها. هذه العقود تسمح للمستثمرين بالمضاربة على تغيرات مستوى الفائدة أو التحوط ضد المخاطر المصاحبة لها.
- مثال: عقود سندات خزانة 30 سنة سي بي او تي (ZB)، عقود أذونات خزانة 10 سنوات سي بي او تي (ZN)، عقود فائدة فيد فاندز سي إم إي (FF).
عقود الفيوتشر الأمريكي على الخيارات: هذه العقود تتعلق بحق البائع أو المشتري في شراء أو بيع أصل ما بسعر محدد في تاريخ مستقبلي. هذه العقود تسمح للمستثمرين بالاستفادة من تغيرات الأسعار دون التزام بالتنفيذ أو التحوط ضد المخاطر.
- مثال: عقود خيارات داو جونز (DJX)، عقود خيارات ناسداك 100 (NDX)، عقود خيارات إس آند بي 500 (SPX).
عقود الفيوتشر الأمريكي على الأسهم الفردية: هذه العقود تتعلق بأسهم شركات محددة، مثل أبل ومايكروسوفت وأمازون وغيرها. هذه العقود تسمح للمستثمرين بالمضاربة على أداء الشركات المفضلة لديهم أو التحوط ضد التقلبات.
- مثال: عقود فيوتشر على أسهم أبل (AAPL)، عقود فيوتشر على أسهم مايكروسوفت (MSFT)، عقود فيوتشر على أسهم أمازون (AMZN).
عقود الفيوتشر الأمريكي على المؤشرات القطاعية: هذه العقود تتبع أداء مؤشرات قطاعات محددة في السوق، مثل التكنولوجيا والصحة والطاقة وغيرها. هذه العقود تسمح للمستثمرين بالمضاربة على اتجاه قطاع معين أو التحوط ضد التغيرات.
- مثال: عقود فيوتشر على مؤشر قطاع التكنولوجيا (IXT)، عقود فيوتشر على مؤشر قطاع الصحة (IXV)، عقود فيوتشر على مؤشر قطاع الطاقة (IXE).

أهم البورصات التي يتم فيها تداول عقود الفيوتشر الأمريكي

بعض البورصات التي يتم فيها تداول عقود الفيوتشر الأمريكي هي:

بورصة شيكاغو للعقود المستقبلية (CME): وهي أكبر بورصة للعقود المستقبلية في العالم، وتشمل عقود مستقبلية للنفط، والذهب، والفضة، والعملات، والفائدة، والأسهم، والمؤشرات.
بورصة نيويورك للسلع (NYMEX): وهي ثاني أكبر بورصة للعقود المستقبلية في العالم، وتشمل عقود مستقبلية للطاقة، والمعادن، والزراعة.
بورصة شيكاغو لخيارات المجلس التجاري (CBOT): وهي ثالث أكبر بورصة للعقود المستقبلية في العالم، وتشمل عقود مستقبلية للحبوب، والأسهم، والفائدة.
بورصة ناسداك (NASDAQ): وهي رابع أكبر بورصة للعقود المستقبلية في العالم، وتشمل عقود مستقبلية لأسهم شركات التكنولوجيا.
بورصة لندن للعقود المستقبلية (LIFFE): وهي بورصة أوروبية تشمل عقود مستقبلية للفائدة، والأسهم، والمؤشرات، والسلع.
بورصة طوكيو للعقود المستقبلية (TSE): وهي بورصة يابانية تشمل عقود مستقبلية للأسهم، والمؤشرات، والعملات.
بورصة سنغافورة للعقود المستقبلية (SGX): وهي بورصة آسيوية تشمل عقود مستقبلية للطاقة، والمعادن، والزراعة، والأسهم، والمؤشرات.
بورصة بينانس (Binance): وهي بورصة رقمية تشمل عقود مستقبلية للعملات الرقمية المشفرة.

هذه هي بعض الأمثلة فقط، فهناك العديد من البورصات الأخرى التي تتداول عقود الفيوتشر الأمريكية في مختلف أنحاء العالم. يجب على المتداول أن يكون على دراية بشروط وأحكام كل بورصة قبل المشاركة في تداول عقود الفيوتشر الأمريكي.

أهم البورصات التي يتم فيها تداول عقود الفيوتشر الأمريكي

تداول عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis

عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis هي نوع من عقود الفيوتشر على مؤشرات الأسهم، ولكنها أصغر حجمًا وأقل قيمة من العقود القياسية.

هذه العقود تمثل نسبة مئوية معينة من قيمة المؤشر الأساسي، وتتبع حركته بدقة. على سبيل المثال، عقد فيوتشر على مؤشر داو جونز E-Mini يمثل 5% من قيمة مؤشر داو جونز القياسي، وعقد الفيوتشر على مؤشر ناسداك 100 E-Mini يمثل 20% من قيمة مؤشر ناسداك 100 القياسي.

هناك العديد من المزايا التي تجعل تداول هذه العقود جذابةً للمستثمرين، منها:

السيولة: هذه العقود تتمتع بسوق نشط وعميق، حيث يوجد الكثير من المشاركين والصفقات في كل يوم. هذا يعني أنه يمكن للمستثمر إغلاق مركزه بسهولة وبفارق ضيق بين سعر الطلب والعرض.
التنوع: هذه العقود تغطي مجموعة واسعة من المؤشرات التي تعكس أداء قطاعات مختلفة في السوق. هذا يعني أن المستثمر يمكنه اختيار المؤشر الذي يتوافق مع رؤيته وإستراتيجيته.
الفروقات: هذه العقود تسمح للمستثمر بالحصول على ربح أو خسارة بناءً على فارق السعر بين نقطة الدخول والخروج. هذا يعني أن المستثمر لا يحتاج إلى دفع كامل قيمة المؤشر، بل فقط نسبة مئوية صغيرة تسمى “الهامش”. هذا يزيد من الرافعة المالية وإمكانية تحقيق عائدات أعلى.
الاتجاهات: هذه العقود تتبع اتجاهات واضحة وطويلة في السوق، حيث تستجيب للظروف الاقتصادية والسياسية والجغرافية. هذا يسهل على المستثمر تحديد اتجاه السوق والتنبؤ بحركة الأسعار.

لتتمكن من تداول عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis تحتاج إلى اتباع الخطوات التالية:

اختيار وسيط: يجب أن تختار وسيطًا مرخصًا وموثوقًا يوفر لك منصة تداول متطورة ومرنة، ويقدم لك رسومًا منخفضة وهامشًا معقولًا، ويدعمك بخدمة عملاء محترفة. ويمكنك الاطلاع على تقييمات شركات وسطاء التداول للتعرف على أشهرها من خلال قراءة مقالنا: كي تضمن عدم التعرض للنصب: تعرّف على تقييم منصات التداول الأكثر شهرة حول العالم
اختيار عقد: يجب أن تختار العقد الذي تريد تداوله بناءً على المؤشر الأساسي وتاريخ الانتهاء والسعر. يجب أن تكون على دراية بالمواصفات والشروط والمخاطر المرتبطة بكل عقد.
فتح مركز: يجب أن تقرر ما إذا كنت تريد شراء (الذهاب طويلًا) أو بيع (الذهاب قصيرًا) العقد. هذا يعتمد على رؤيتك لاتجاه السوق وأهدافك. عند فتح مركز، ستحتاج إلى دفع هامش معين كضمانة للوسيط.
إغلاق مركز: يجب أن تقرر متى تغلق مركزك بناءً على استراتيجيتك وإدارة رأس المال. يمكنك إغلاق مركزك قبل تاريخ انتهاء العقد أو في ذلك التاريخ. عند إغلاق مركزك، ستحصل على ربح أو خسارة بناءً على فارق السعر بين نقطة الدخول والخروج.

للمزيد: انتعاش العقود الآجلة والذهب والدولار مع بداية عام 2023

كيف تعمل عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis؟

بالحديث عن آلية عمل عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis. هذه هي بعض النقاط التي يمكن الحديث عنها في هذا الأمر:

آلية عمل عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis تعتمد على مبدأ العرض والطلب في السوق، حيث يتفاوض البائعون والمشترون على سعر محدد للعقد في تاريخ مستقبلي. هذا السعر يعكس توقعات المشاركين لقيمة المؤشر الأساسي في ذلك التاريخ.

يتم تحديد سعر عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis بناءً على عدة عوامل، منها:

قيمة المؤشر الأساسي: هذه هي قيمة المؤشر التي تظهر في البورصة في وقت محدد. هذه القيمة تتغير باستمرار بناءً على حركة أسعار الأسهم التي يضمها المؤشر.
الفائدة: هذه هي نسبة الفائدة التي يتوقع أن تسود في السوق في تاريخ انتهاء العقد. هذه النسبة تؤثر على قيمة المال في المستقبل، وبالتالي على قيمة العقد.
التوزيعات: هذه هي مبالغ الأرباح أو الأرباح التي توزعها الشركات التي تضمها المؤشر على المساهمين. هذه المبالغ تؤثر على قيمة الأسهم، وبالتالي على قيمة المؤشر والعقد.
الطلب والعرض: هذان هما قوتان رئيستان تحددان سعر أي سلعة أو خدمة في السوق. كلما زاد الطلب على شيء ما، ارتفع سعره، وكلما زاد العرض من شيء ما، انخفض سعره. هذا ينطبق أيضًا على سعر عقود الفيوتشر الأمريكي حيث يتأثر بالطلب والعرض من قبل المستثمرين.

يتم تسوية عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis نقديًا، حيث لا يحصل أحد من طرفي العقد على المؤشر الأساسي، بل يتبادلان الفرق بين سعر العقد وسعر المؤشر في تاريخ انتهاء العقد. هذا الفرق يمكن أن يكون إيجابيًا أو سلبيًا، حسب موقف كل طرف.

على سبيل المثال، لو اشترى مستثمر عقد فيوتشر على مؤشر داو جونز E-Mini بسعر 34,000 نقطة، وانتهى العقد بسعر 34,500 نقطة، فإنه سيحصل على فرق إيجابي قدره 500 نقطة، أي 500 دولار.

ولو باع مستثمر عقد فيوتشر على مؤشر داو جونز E-Mini بسعر 34,000 نقطة، وانتهى العقد بسعر 34,500 نقطة، فإنه سيحصل على فرق سلبي قدره 500 نقطة، أي -500 دولار.

كيف تعمل عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis؟

لماذا تعتبر عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis من أشهر أنواع العقود؟

هناك بعض الأسباب التي تجعل هذه العقود محبوبة ومطلوبة بين المستثمرين ومن أهمها:

التوافق مع المؤشرات الرئيسية: هذه العقود تتبع بدقة حركة المؤشرات الأمريكية الرئيسية، مثل داو جونز وإس آند بي 500 وناسداك 100 وغيرها. هذه المؤشرات تعكس أداء أكبر وأهم الشركات في السوق الأمريكي، والتي تؤثر بدورها على اتجاهات ومزاجية السوق العالمي. بالتالي، تداول هذه العقود يمنح المستثمر فرصة المشاركة في أكبر سوق في العالم، والاستفادة من التغيرات التي تحدث فيه.
الحجم الصغير والقابلية للتقسيم: هذه العقود تتميز بأنها أصغر حجمًا وأقل قيمة من العقود القياسية، مما يجعلها أكثر قابلية للتقسيم والتخصيص. هذا يسمح للمستثمر بالدخول في السوق برأس مال أقل، وبضبط حجم مراكزه بحسب رغبته وإستراتيجيته. كما يسهل على المستثمر إدارة رأس ماله والتحكم في مخاطره.
السيولة والفروقات: هذه العقود تتمتع بسوق نشط وعميق، حيث يوجد الكثير من المشاركين والصفقات في كل يوم. هذا يعني أنه يمكن للمستثمر إغلاق مركزه بسهولة وبفارق ضيق بين سعر الطلب والعرض. كما يعني أن المستثمر يستطيع الحصول على ربح أو خسارة بناءً على فارق السعر بين نقطة الدخول والخروج، دون دفع كامل قيمة المؤشر. هذا يزيد من رافعة المالية وإمكانية تحقيق عائدات أعلى.
التنوع والاتجاهات: هذه العقود تغطي مجموعة واسعة من المؤشرات التي تعكس أداء قطاعات مختلفة في السوق، مثل التكنولوجيا والصحة والطاقة وغيرها. هذا يعني أن المستثمر يمكنه اختيار المؤشر الذي يتوافق مع رؤيته وإستراتيجيته، والاستفادة من الفرص التي تقدمها كل قطاع. كما تتبع هذه العقود اتجاهات واضحة وطويلة في السوق، حيث تستجيب للظروف الاقتصادية والسياسية والجغرافية. هذا يسهل على المستثمر تحديد اتجاه السوق والتنبؤ بحركة الأسعار.
التداول الإلكتروني: هذه العقود تتم تداولها إلكترونيًا عبر منصات متطورة ومرنة، توفر للمستثمر سهولة وسرعة في إجراء الصفقات، وتقديم الأوامر، والحصول على المعلومات والأخبار. كما توفر للمستثمر خيارات متعددة من الأدوات والمؤشرات والرسوم البيانية التي تساعده في تحليل السوق واتخاذ القرارات.
الشفافية والنزاهة: هذه العقود تخضع للتنظيم والإشراف من قبل هيئات رسمية، مثل هيئة تداول السلع الآجلة في الولايات المتحدة (CFTC)، وجمعية الصرافين الوطنية (NFA)، وغيرها. هذه الهيئات تضمن أن تداول هذه العقود يتم بشكل شفاف ونزيه، وأن المشاركين يلتزمون بالقواعد والأنظمة، وأن المستثمر يحصل على حقوقه وحمايته.

هذه هي بعض الأسباب التي قد تجعل بعض المستثمرين يفضلون تداول عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis.

لماذا تعتبر عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis من أشهر أنواع العقود؟

مميزات ومخاطر عقود الفيوتشر الأمريكي

هناك الكثير من المميزات التي تتمتع بها عقود الفيوتشر الأمريكي والتي يمكن الاستفادة منها أثناء تداول هذه العقود، وبالمقابل فإن هناك العديد من المخاطر التي تنطوي على تداول عقود الفيوتشر الأمريكي، ومن أهمها:

مميزات عقود الفيوتشر الأمريكي

التحوط من المخاطر: عقود الفيوتشر تسمح للمستثمر بتأمين سعر معين للأصل المالي في المستقبل، دون الاضطرار لدفع كامل قيمته في الحاضر. هذا يحمي المستثمر من التقلبات السعرية التي قد تحدث في السوق الأساسية، والتي قد تؤدي إلى خسائر كبيرة. على سبيل المثال، يمكن لمزارع شراء عقد فيوتشر لبيع محصوله بسعر محدد في تاريخ مستقبلي، وبذلك يضمن أنه لن يتأثر بانخفاض أو ارتفاع سعر المحصول في ذلك التاريخ.
المضاربة على الأسعار: عقود الفيوتشر الأمريكي تمنح المستثمر فرصة الاستفادة من حركة الأسعار في السوق، بغض النظر عن اتجاهها. يمكن للمستثمر شراء أو بيع عقد فيوتشر بناءً على توقعاته لسعر الأصل المالي في المستقبل، وإذا تحققت توقعاته، فإنه يحقق ربحًا يساوي فارق السعر بين نقطة الدخول والخروج. على سبيل المثال، يمكن لمستثمر شراء عقد فيوتشر على مؤشر داو جونز E-Mini بسعر 34,000 نقطة، إذا كان يتوقع أن يصل سعر المؤشر إلى 34,500 نقطة في تاريخ انتهاء العقد، وإذا تحقق ذلك، فإنه يحصل على ربح قدره 500 نقطة، أي 500 دولار.
السيولة والفروقات: عقود الفيوتشر الأمريكي تتمتع بسوق نشط وعميق، حيث يوجد الكثير من المشاركين والصفقات في كل يوم. هذا يعني أنه يمكن للمستثمر إغلاق مركزه بسهولة وبفارق ضيق بين سعر الطلب والعرض. كما يعني أن المستثمر يستطيع الحصول على ربح أو خسارة بناءً على فارق السعر بين نقطة الدخول والخروج، دون دفع كامل قيمة المؤشر. هذا يزيد من رافعة المالية وإمكانية تحقيق عائدات أعلى.
التنوع والاتجاهات: عقود الفيوتشر الأمريكي تغطي مجموعة واسعة من المؤشرات التي تعكس أداء قطاعات مختلفة في السوق، مثل التكنولوجيا والصحة والطاقة وغيرها. هذا يعني أن المستثمر يمكنه اختيار المؤشر الذي يتوافق مع رؤيته وإستراتيجيته، والاستفادة من الفرص التي تقدمها كل قطاع. كما تتبع هذه العقود اتجاهات واضحة وطويلة في السوق، حيث تستجيب للظروف الاقتصادية والسياسية والجغرافية. هذا يسهل على المستثمر تحديد اتجاه السوق والتنبؤ بحركة الأسعار.

للمزيد: شرح كيفية تداول بورصة القهوة العالمية 2022

مخاطر عقود الفيوتشر الأمريكي

الخسائر غير المحدودة: عقود الفيوتشر الأمريكي تحمل مخاطر عالية، حيث يمكن للمستثمر أن يخسر أكثر من رأس ماله، إذا تحرك سعر الأصل المالي في اتجاه مخالف لتوقعاته. على سبيل المثال، إذا باع مستثمر عقد فيوتشر على مؤشر داو جونز E-Mini بسعر 34,000 نقطة، وارتفع سعر المؤشر إلى 35,000 نقطة في تاريخ انتهاء العقد، فإنه سيخسر 1000 نقطة، أي 1000 دولار. هذا بالإضافة إلى دفع فروقات الفائدة والتوزيعات التي قد تحدث خلال فترة صلاحية العقد.
الانزلاق والفجوات: عقود الفيوتشر الأمريكي قد تتعرض لظاهرة الانزلاق أو الفجوات، وهي حالات تحدث عندما يكون هناك فارق كبير بين سعر التنفيذ وسعر التداول. هذا قد يحدث بسبب التغيرات السريعة في السوق، أو نقص في السيولة، أو حدوث أحداث غير متوقعة. هذه الظاهرة قد تؤدي إلى خروج المستثمر من مركزه بسعر أبعد مما كان يأمل، مما يزيد من خسائره أو يقلل من أرباحه.
الانفجار المارجن: عقود الفيوتشر الأمريكي تستخدم رافعة مالية عالية، حيث يمكن للمستثمر دخول سوق كبير بإيداع نسبة صغيرة من قيمة الأصل المالي. هذا يزيد من إمكانية تحقيق ربح كبير، لكن في نفس الوقت يزيد من خطورة التعرض لانفجار المارجن. هذه هي حالة تحدث عندما يصبح رصيد المستثمر أقل من الهامش المطلوب للحفاظ على مركزه، وعندها يطلب منه الوسيط إضافة أموال إلى حسابه، أو إغلاق مركزه بخسارة. هذا قد يحدث بسبب تحركات سعرية كبيرة ضد مركز المستثمر، أو بسبب استخدام رافعة مالية زائدة عن حاجته.
التغيرات في قواعد التداول: عقود الفيوتشر الأمريكي تخضع للتنظيم والإشراف من قبل هيئات رسمية، مثل هيئة تداول السلع الآجلة في الولايات المتحدة (CFTC)، وجمعية الصرافين الوطنية (NFA)، وغيرها. هذه الهيئات قد تغير قواعد وأنظمة التداول بشأن عقود الفيوتشر الأمريكي، مثل حدود الهامش، أو حجم التداول، أو ساعات التداول، أو طرق التسوية. هذه التغيرات قد تؤثر على استراتيجية وأهداف المستثمر، وقد تضطره إلى تعديل مراكزه أو خططه.

كيفية فتح محفظة تداول في السوق الأمريكي

بالحديث عن كيفية فتح محفظة تداول في السوق الأمريكي. هذه هي بعض الخطوات التي يجب اتباعها:

اختيار وسيط مالي مرخص وموثوق: هذه هي الخطوة الأولى والأهم للتداول في السوق الأمريكي، حيث يجب أن تتأكد من أن الوسيط الذي تتعامل معه يحمل ترخيصًا من هيئة رقابية معترف بها، وأنه يوفر لك خدمات ومزايا مناسبة لاحتياجاتك، مثل: رسوم تداول منخفضة، دعم فني وعملاء متوفر، منصات تداول سهلة الاستخدام، طرق دفع متعددة، إلخ. يمكنك اختيار وسيط محلي أو أمريكي، على حسب تفضيلاتك. بعض الأمثلة على الوسطاء المحليين في السعودية هم: شركة دراية المالية، بنك الرياض، البنك الأهلي، بنك الإنماء. بعض الأمثلة على الوسطاء الأمريكيين هم: شركة ترادستيشن (Tradestation)، شركة أميرتراد (TD Ameritrade)، شركة إنترآكتف بروكرز (Interactive Brokers)، إلخ.
- ويمكنك التعرف على كيفية اختيار وسيط تداول موثوق من خلال قراءة مقالنا الشامل: ما هو وسيط الفوركس | كيفية اختيار وسيط موثوق | كيفية فتح حساب تداول
فتح حساب حقيقي لدى الوسيط المختار: بعد اختيار الوسيط المناسب لك، يجب عليك فتح حساب حقيقي لدى هذا الوسيط، وذلك عن طريق تعبئة نموذج التسجيل على موقعه الإلكتروني أو تطبيقه المحمول. ستحتاج إلى إدخال بعض المعلومات الشخصية والمالية والضريبية، مثل: اسمك وعنوانك وبريدك الإلكتروني ورقم هاتفك وجنسيتك وبلد إقامتك ومصدر دخلك وغيرها. كما ستحتاج إلى إثبات هويتك وعنوانك عن طريق رفع صورة من جواز سفرك أو بطاقة هوية صادرة من جهة رسمية، وصورة من فاتورة خدمات عامة (مثل كهرباء أو ماء أو هاتف) تحمل اسمك وعنوانك.
إجراء عملية التحقق من الحساب: بعد إرسال نموذج التسجيل والوثائق المطلوبة، سيراجعها فريق الوسيط وستتلقى رسالة بالبريد الإلكتروني تؤكد لك قبول حسابك أو رفضه. عادةً ما تستغرق عملية التحقق من الحساب بضعة أيام عمل، ولكن قد تستغرق أكثر في بعض الحالات. إذا تم قبول حسابك، ستحصل على معلومات الدخول إلى منصة التداول والتي تتيح لك الوصول إلى السوق الأمريكي والتداول فيه.
إيداع رأس المال بحسابك: بعد فتح حسابك والحصول على معلومات الدخول، يجب عليك إيداع رأس المال الذي ترغب في التداول به في السوق الأمريكي. يمكنك ذلك عن طريق استخدام طرق الدفع المتوفرة لدى الوسيط، مثل: التحويل البنكي، أو بطاقة الائتمان أو الخصم، أو خدمات الدفع الإلكترونية، إلخ. يجب أن تتأكد من أن الطريقة التي تختارها متوافقة مع قوانين بلدك وبلد الوسيط، وأن تضع في اعتبارك رسوم التحويل والصرف والتأخيرات المحتملة. كما يجب أن تلتزم بالحد الأدنى للإيداع المطلوب من قبل الوسيط، والذي قد يختلف باختلاف نوع الحساب والخدمات المقدمة.
البدء في التداول في السوق الأمريكي: بعد إيداع رأس المال بحسابك، يمكنك البدء في التداول في السوق الأمريكي عن طريق منصة التداول التي يوفرها لك الوسيط. يجب أن تختار الأسهم التي ترغب في شرائها أو بيعها بناءً على دراسة وتحليل سابق، وأن تضع هدفًا واضحًا لصفقاتك، وأن تستخدم أدوات إدارة المخاطر، مثل: وضع أوامر وقف الخسارة (Stop Loss) وجني الأرباح (Take Profit)، وأن تتابع أخبار وتطورات السوق باستمرار.

أوقات تداول عقود الفيوتشر الأمريكي

تختلف أوقات تداول عقود الفيوتشر الأمريكي وفقًا لنوع التداول الذي يتم استخدامه في هذه العقود والبورصات التي يتم التداول من خلالها، ويمكن تفصيل ذلك وفق النقاط التالية:

التداول الإلكتروني: عقود الفيوتشر الأمريكي تتم تداولها إلكترونيًا عبر منصات متطورة ومرنة، مثل منصة CME Globex، والتي توفر للمستثمر سهولة وسرعة في إجراء الصفقات، وتقديم الأوامر، والحصول على المعلومات والأخبار. كما توفر للمستثمر خيارات متعددة من الأدوات والمؤشرات والرسوم البيانية التي تساعده في تحليل السوق واتخاذ القرارات.
التداول المستمر: عقود الفيوتشر الأمريكي تتميز بالتداول المستمر، حيث يمكن للمستثمر التداول في أي وقت خلال أيام الأسبوع (باستثناء بعض العطلات). وبالنسبة إلى ساعات تداول عقود الفيوتشر الأمريكية فإنها تكون من يوم الجمعة إلى الأحد وذلك من الساعة 17:00 إلى الساعة 16:00 بالتوقيت المحلي، وتوجد فجوة تداول حوالي 15 دقيقة بين 15:15 و 15:30، كما أن الصيانة تكون من الساعة 4:00 و17:00 بالتوقيت المحلي.
التداول المحلي: عقود الفيوتشر الأمريكي قد تخضع أيضًا للتداول المحلي في بورصات مختلفة، مثل بورصة نيويورك التجارية (NYMEX)، أو بورصة شيكاغو للخيارات (CBOE)، أو بورصة شيكاغو للسلع (CBOT)، أو غيرها. هذه البورصات قد تحدد ساعات التداول المحلية لعقود الفيوتشر التابعة لها، والتي قد تختلف عن ساعات التداول الإلكترونية. على سبيل المثال، يبدأ التداول المحلي لعقود فيوتشر مؤشر داو جونز E-Mini في بورصة شيكاغو للسلع (CBOT) من 9:30 صباحًا إلى 4 مساءً بالتوقيت الشرقي في أيام الأسبوع (باستثناء عطلات سوق الأسهم).
التغير في التوقيت: عقود الفيوتشر الأمريكي قد تتأثر بالتغير في التوقيت الصيفي والشتوي، حيث يمكن أن يحدث اختلاف في ساعات التداول بين الولايات المتحدة وبقية البلدان. على سبيل المثال، يبدأ التوقيت الصيفي في الولايات المتحدة في الأحد الثاني من مارس، وينتهي في الأحد الأول من نوفمبر، وهذا قد يؤدي إلى تغير في ساعات التداول بنسبة ساعة واحدة مقارنة بالتوقيت الشتوي.

للمزيد: الدليل الكامل لفهم السوق المالية السعودية: الأساسيات وآليات التداول وفوائد الاستثمار في الأسهم السعودية

أهم مؤشرات عقود الفيوتشر الأمريكي

مؤشرات الأسهم: هي مؤشرات تعكس أداء مجموعة من الأسهم المدرجة في بورصات أمريكية مختلفة، مثل بورصة نيويورك (NYSE)، أو سوق ناسداك للأوراق المالية (NASDAQ)، أو بورصة شيكاغو للخيارات (CBOE)، أو غيرها. وتستخدم هذه المؤشرات كمقاييس لحالة السوق والاقتصاد الأمريكي، وكأدوات للتحليل والاستثمار. ومن أهم مؤشرات عقود الفيوتشر الأمريكية للأسهم:

US 30: هو مؤشر يضم 30 شركة كبرى من قطاعات صناعية مختلفة في الولايات المتحدة، ويعرف أيضًا باسم مؤشر داو جونز. وهو أحد أقدم وأشهر المؤشرات في العالم، ويستخدم كمؤشر عام لحالة السوق الأمريكية. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للسلع (CBOT) تحت رمز YM.
US 500: هو مؤشر يضم 500 شركة كبرى من قطاعات اقتصادية مختلفة في الولايات المتحدة، ويعرف أيضًا باسم مؤشر S&P 500. وهو أحد أكثر المؤشرات شعبية وتنوعًا في العالم، ويستخدم كمؤشر رئيسي لأداء سوق الأسهم الأمريكية. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للخيارات (CBOE) تحت رمز ES.
US Tech 100: هو مؤشر يضم 100 شركة كبرى من قطاع التكنولوجيا في الولايات المتحدة، ويعرف أيضًا باسم مؤشر ناسداك 100. وهو أحد أبرز المؤشرات في العالم، ويستخدم كمؤشر لأداء قطاع التكنولوجيا الأمريكية. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للخيارات (CBOE) تحت رمز NQ.
US 2000: هو مؤشر يضم 2000 شركة صغيرة إلى متوسطة الحجم من قطاعات اقتصادية مختلفة في الولايات المتحدة، ويعرف أيضًا باسم مؤشر راسل 2000. وهو أحد المؤشرات التي تعكس أداء الشركات الناشئة والمبتكرة في السوق الأمريكية. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للخيارات (CBOE) تحت رمز RTY.

مؤشرات العملات: هي مؤشرات تعكس أداء عملة ما مقابل سلة من العملات الأخرى، وتستخدم كمؤشرات لقوة وضعف العملة وتوقعاتها. ومن أهم مؤشرات عقود الفيوتشر الأمريكية للعملات:

US Dollar Index: هو مؤشر يعكس أداء الدولار الأمريكي مقابل سلة من ست عملات رئيسية، وهي: اليورو، والين الياباني، والجنيه الإسترليني، والفرنك السويسري، والدولار الكندي، والكرونة السويدية. وهو أحد أهم المؤشرات في سوق الفوركس، ويستخدم كمؤشر لقوة وضعف الدولار. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة نيويورك التجارية (NYMEX) تحت رمز DX.
Euro FX: هو مؤشر يعكس أداء اليورو مقابل الدولار الأمريكي، وهو أحد أكثر أزواج العملات شعبية وحجمًا في سوق الفوركس. وهو يستخدم كمؤشر لقوة وضعف اليورو. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للسلع (CBOT) تحت رمز EC.
Japanese Yen: هو مؤشر يعكس أداء الين الياباني مقابل الدولار الأمريكي، وهو أحد أزواج العملات التي تستخدم كملاذ آمن في أوقات التذبذبات. وهو يستخدم كمؤشر لقوة وضعف الين. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للسلع (CBOT) تحت رمز JY.
British Pound: هو مؤشر يعكس أداء الجنيه الإسترليني مقابل الدولار الأمريكي، وهو أحد أزواج العملات التي تتأثر بالأحداث السياسية والاقتصادية في المملكة المتحدة. وهو يستخدم كمؤشر لقوة وضعف الجنيه. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للسلع (CBOT) تحت رمز BP.
Canadian Dollar: هو مؤشر يعكس أداء الدولار الكندي مقابل الدولار الأمريكي، وهو أحد أزواج العملات التي تتأثر بالأسعار والطلب على الموارد الطبيعية في كندا. وهو يستخدم كمؤشر لقوة وضعف الدولار الكندي. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للسلع (CBOT) تحت رمز CD.
Swiss Franc: هو مؤشر يعكس أداء الفرنك السويسري مقابل الدولار الأمريكي، وهو أحد أزواج العملات التي تستخدم كملاذ آمن في أوقات التذبذبات. وهو يستخدم كمؤشر لقوة وضعف الفرنك. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للسلع (CBOT) تحت رمز SF.

مؤشرات السلع: هي مؤشرات تعكس أداء سعر سلعة ما في سوق عالمية، وتستخدم كمؤشرات للطلب والعرض والتضخم والنمو. ومن أهم مؤشرات عقود الفيوتشر الأمريكية للسلع:

Gold: هو مؤشر يعكس أداء سعر الذهب في سوق عالمية، وهو أحد أبرز الملاذات الآمنة في أوقات التذبذبات. وهو يستخدم كمؤشر للثقة في الاقتصاد والنظام المالي. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة نيويورك التجارية (NYMEX) تحت رمز GC.
Crude Oil: هو مؤشر يعكس أداء سعر خام غرب تكساس المتوسط (WTI) في سوق عالمية، وهو أحد أبرز المؤثرات على اقتصادات دول منتجة ومستهلكة للنفط. وهو يستخدم كمؤشر للطاقة والنشاط الصناعي. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة نيويورك التجارية (NYMEX) تحت رمز CL.
Corn: هو مؤشر يعكس أداء سعر الذرة في سوق عالمية، وهو أحد أبرز المحاصيل الزراعية في العالم. وهو يستخدم كمؤشر للأمن الغذائي والطلب على السلع الأساسية. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة شيكاغو للسلع (CBOT) تحت رمز ZC.
Copper: هو مؤشر يعكس أداء سعر النحاس في سوق عالمية، وهو أحد أبرز المعادن الصناعية في العالم. وهو يستخدم كمؤشر للبنية التحتية والتطور التكنولوجي. وتتم تداول عقود الفيوتشر لهذا المؤشر في بورصة نيويورك التجارية (NYMEX) تحت رمز HG.

اقرأ أيضًا: الاستثمار في البورصة

الأسئلة الشائعة حول تداول عقود الفيوتشر الأمريكي

كم عمولة تداول الأسهم الأمريكية؟

عمولة التداول في السوق الأمريكي تختلف من شركة إلى أخرى وتعتمد على عدة عوامل مثل نوع الأسهم المتداولة وحجم التداول وغيرها.

يوجد شركات تقدم خدمة التداول بدون عمولات. بعض الشركات تقدم عمولات تبدأ من 1.99 دولار أمريكي للعملية الواحدة. يفضل التحقق من الشركات المرخصة والموثوقة قبل البدء في التداول.

الأسئلة الشائعة حول تداول عقود الفيوتشر الأمريكي

كيف يمكن شراء أسهم في البورصة الأمريكية؟

أسهل طريقة لشراء الأسهم في البورصة الأمريكية هي من خلال وسيط معتمد عبر الإنترنت. تشمل الخيارات الأخرى استخدام وسيط أسهم كامل الخدمات (عمولات مرتفعة)، أو شراء أسهم مباشرة من الشركة.

متى يفتح سوق الأسهم الأمريكي؟

سوق الأسهم الأمريكي يفتح من يوم الاثنين حتى الجمعة من الساعة 9:30 صباحاً حتى الساعة 4:00 مساءً بتوقيت نيويورك. هذا يعني أنه يفتح من الساعة 4:30 عصرًا حتى 11:00 ليلاً بتوقيت السعودية.

هل أستطيع التداول في السوق الأمريكي عن طريق الأهلي؟

نعم، يمكنك التداول في الأسواق الأمريكية عن طريق الأهلي المالية. تقدم الأهلي المالية خدمة التداول في الأسواق العالمية والتي تتميز بالعديد من التقنيات المتطورة والتي ستساعدك على أن تكون متداولاً فعالاً في عالم التداول الحديث.

للمزيد: 5 أمور مهمة ستشهدها الأسواق و منها الأمريكية خلال الأسبوع المقبل , ابق على اطلاع

هل أستطيع التداول في السوق الأمريكي عن طريق الراجحي؟

نعم، يمكنك التداول في الأسواق الأمريكية عن طريق الراجحي المالية. يقدم قطاع الوساطة بشركة الراجحي المالية خدمة الوساطة الشاملة باستخدام أحدث التكنولوجيا والتي تتيح تداول الأسهم المحلية والخليجية والعربية والعالمية بقنوات متعددة تلبي احتياجات المستثمر المتنوعة.

للمزيد: مكاسب الدولار الأمريكي تتضاعف في سوق العملات مقارنة بالدولار النيوزيلندي الخاسر فما الأسباب ؟

هل العقود في السوق الأمريكي حلال؟

حكم العقود في السوق الأمريكي يعتمد على طبيعة العقد وما يتضمنه من معاملات. يجب التأكد من أن المعاملات المالية لا تتضمن أي معاملات ربوية وأن نشاط الشركات لا يتضمن أي أعمال تتنافى مع أحكام وتعاليم الإسلام.

بالنسبة لعقود الخيارات، فهناك اختلاف في الآراء حول شرعيتها. يفضل استشارة عالم دين موثوق للحصول على فتوى دقيقة بخصوص هذا الموضوع.

للمزيد: ماذا يعني انعكاس سياسة بنك إنجلترا على الأسهم الأمريكية

هل يمكن الاستثمار في الأسهم الأمريكية؟

نعم، يمكن الاستثمار في الأسهم الأمريكية. يجب التأكد من أن الشركات التي ترغب في الاستثمار فيها لا تتضمن أي أعمال تتنافى مع أحكام وتعاليم الإسلام وأن معاملاتها المالية لا تتضمن أي معاملات ربوية. يمكن الوصول إلى الأسهم الأمريكية المباحة وتداولها عبر شركات الوساطة المالية.

ما هو مؤشر الأسهم الأمريكية؟

مؤشر الأسهم الأمريكية هو مؤشر S&P 500 وهو يتكون من أكبر 500 شركة عامة في الولايات المتحدة ويعتبر بشكل عام أفضل مؤشر لقياس ومتابعة أداء الأسهم الأمريكية بشكل عام، حيث يعتبر مقياس إحصائي لأداء أكبر 500 سهم في أمريكا، ويستخدمه العديد من المستثمرين كمعيار لتقييم أداء المحفظة بناء عليه.

كم عدد الشركات في السوق الأمريكي؟

إن عدد الشركات في السوق الأمريكي حوالي 6,100 شركة.

كيف أشتري أسهم في S&P 500؟

يمكنك شراء أسهم S&P 500 بشكل غير مباشر من خلال استخدام الصناديق المتداولة المتبادلة أو ETFs، والتي تتبع مؤشر S&P 500.

يمكنك شراء هذه الصناديق من خلال العديد من الوسطاء الماليين. يمكنك أيضًا شراء أسهم S&P 500 مباشرة من خلال شراء عقود الفروقات CFDs، والتي تتيح لك التداول على حركة سعر S&P 500 دون الحاجة إلى شراء الأسهم بشكل فعلي.

للمزيد: صناديق المؤشرات المتداولة ETFs: سلبيات وايجابيات وكيفية الاستثمار فيها

هل تطبيق تكرتشارت يدعم السوق الأمريكي؟

نعم، تكرتشارت تدعم السوق الأمريكي. يمكنك استخدام تطبيق تكرتشارت للسوق الأمريكي لمتابعة الأسهم الأمريكية والصناديق المتداولة ETFs.

يحتوي التطبيق على شاشة أسعار مجانية للأسهم الأمريكية والصناديق المتداولة ETFs، ولكن يحتاج اشتراك في السوق الأمريكي لمتابعة الأسعار اللحظية.

للمزيد: أسواق العمل الأكثر تنافسية في العالم: نظرة عامة وفق تقرير صادر عن موقع Resume.io

ما هي العقود في السوق الأمريكي؟

العقود في السوق الأمريكي هي عبارة عن عقود مالية ترتبط قيمتها بقيمة الأصل الأساسي وتستمد قيمتها منه، وهي أدوات مالية تستخدم لأغراض مختلفة على نطاق واسع للمضاربة وتحقيق عوائد جيدة، بالإضافة إلى التحوط والوصول إلى أسواق مالية وأصول إضافية للاستثمار من خلالها.

يمكن تداول العقود الأمريكية عبر الإنترنت من خلال شركات الوساطة المالية المعروفة، وتختلف أنواع العقود الأمريكية بحسب نوع الأصل المرتبط بها، فمثلاً هناك عقود مشتقات العملات، وعقود مشتقات المؤشرات، وغيرها.

للمزيد: ما هي صناديق الريت العقارية للاستثمار وكيفية تداولها 2023

وختامًا، فقد تعرفنا في مقالنا هذا على تداول عقود الفيوتشر الأمريكي، حيث قدمنا لكم لمحة تعريفية حول هذه العقود، ومن ثم ذكرنا أهم مميزاتها وأنواعها، إضافة لأهم البورصات التي يتم فيها تداول عقود الفيوتشر الأمريكي.

من ثم تعرفنا على تداول عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis وكيفية عملها وتداولها وخصائصها، ولماذا تعتبر الأشهر، وأجبنا على أهم الأسئلة الشائعة حول هذا الموضوع.

آخر الأخبار

للتداول في الأسواق الأمريكية: تعرف على تداول عقود الفيوتشر الأمريكي E-Minis