سنتعرف في مقالنا هذا على الأسواق المالية للتداول والاستثمار، كما سنتعرف على أهمية الأسواق المالية وأهم أنواعها، كما سنتحدث عن مشتقات الأسواق المالية وتحليلها، والاستثمار في الأوراق المالية. تابع معنا، وللمزيد من المقالات المتنوعة تابع معنا موقع فايننس فجنز.
تعريف الأسواق المالية للتداول والاستثمار
ليس هناك اختلاف كبير بين تعريف الأسواق المالية عن مفهوم السوق الذي نعرفه، إذ أن الأسواق المالية تعبر عن المكان أو الكيان الذي يلتقي فيه البائع والشاري لإجراء صفقة أو عملية تجارية ما، البائع يمتلك الرغبة في بيع سلعته فيقدم عرضًا من أجل بيع السلعة لقاء الحصول على ثمن معين؛ والمشتري يمتلك الرغبة والثمن لكي يحصل على هذه السلعة فيتقدم بطلب الشراء، وهكذا تكون السلعة هي الورقة المالية ودور الأسواق المالية في هذا الصدد هو تسهيل عمليات البيع أو الشراء للورقة المالية، وقد تكون هذه الورقة المالية هس عبارة عن بعض الأسهم، أو السندات أو الأوراق التجارية، وغيرها.
وبذلك يمكننا تعريف الأسواق المالية بأنها مكان أو كيان تتوفر فيه العروض والطلبات لتداول الأوراق المالية ويتم ذلك في أسواق منظمة ومركزية وعن طريق منصة خاصة مثل أسواق الأسهم أو في أسواق غير منظمة ونسمي هذا الأمر التداول خارج المنصة أو ما هو معروف بـ OTC. ويمكن القول أن سوق الأوراق المالية هو عبارة عن سوق أصول، على اختلاف أنواعها وأشكالها، وهي قابلة للتداول، ولا يفرض دائمًا أن تمتلك السلعة أو الأصل المالي لتتمكن من تداولها، إنما هي أداة مالية مجهزة للتداول وفقًا لقواعد وضوابط محددة.
اقرأ أيضًا: شركة Genesis Capital تعلق عمليات السحب مشيرة إلى اضطرابات السوق غير المسبوقة
وظيفة وأهمية الأسواق المالية للتداول والاستثمار
تكمن أهمية الدور الذي تؤديه الأسواق المالية في توفير النقد والسيولة المالية للقيام بأنشطة تجارية واقتصادية مختلفة ونقل الأموال التي تم ادخارها بعد الإنفاق الاستهلاكي لشراء السلع المعيشية الرئيسية وتوظيفها في القنوات الاستثمارية المتنوعة عن طريق توجيهها إلى القطاعات ذات الحاجة إلى هذه الأموال حيث تنفذ السوق هذا الأمر من خلال ما يجرى فيها من العمليات المالية ابتداءً من إصدار الأوراق المالية وطرحها على الجمهور لاكتتابها ومن ثم تداولها من خلال بيع العروض أو شراء الطلبات.
شاهد أيضًا: المصطلحات الاقتصادية في سوق الفوركس 2022
أنواع الأسواق المالية للتداول
تختلف أنواع الأسواق المالية على اختلاف الأدوات المالية التي يتم التداول بها أو باختلاف أساليب التداول نفسها، ومن أهم أنواع الأسواق المالية:
أسواق رأس المال
وهي الأكثر شهرة، وتنقسم إلى:
- أسواق الأسهم.
- أسواق السندات
والفرق بين الأسهم والسندات، أن كليهما ورقة مالية، أي أن السهم هو جزء من رأس المال الخاص بالشركة، والسند جزء من الديون المفروضة على الشركة. أي أن السهم يمثل حصة أو جزء في رأس مال الشركة المساهمة، وتعتبر الأسهم متماثلة بالقيمة كما أنها غير قابلة للتجزئة من قبل مالكها وهي أيضًا قابلة للتداول من خلال الطرق التجارية. أما السند فهو عبارة عن صك مالي متاح للتداول، حيث أن هذا الصك يثبت إقراض صاحبه لمبلغ محدد إلى الشركة، كما يضمن لحامله الحق في المطالبة بمبلغ القرض إضافةً إلى الفوائد المستحقة عندما يحين أجله، أي أنه ببساطة تعهد كتابي بمبلغ القرض لصاحبه في تاريخ محدد لقاء فائدة محددة.
تابع أيضًا: ما هو سوق الفوركس وما أساسيات تداول العملات 2022
سوق العملات الأجنبية أو الفوركس
سوق العملات أو سوق الفوركس هو عبارة عن سوق تداول العملات الأجنبية، وهو أكبر وأشهر الأسواق المالية من حيث حجم وكمية التداول والسيولة ويسمى اصطلاحًا Forex ويستفيد المستثمرون في أسواق العملات أو الفوركس Forex من تغير أسعار الصرف للعملات الأجنبية، حيث تكون عملات جميع الدول في العالم بمثابة ورقة مالية قابلة للتداول، وذلك من خلال مبادلة عملة بعملة أخرى وشراء العملات بسعر متدني وبيعها بسعر عالي.
شاهد أيضًا: سوق تداول الفوركس 2022: النساء أفضل أم الرجال
سوق السلع
يعتبر سوق السلع من أقدم الأسواق المالية، وكان بيع المحصولات الزراعية أحد أقدم أشكال تداول السلع في الأسواق القديمة، وفي هذا السوق يجري تداول السلع الأساسية كالقمح والسكر والذهب والمعادن الثمينة والنفط على شكل عقود، حيث يتم تداولها بشكل فوري أو بصورة آجلة أو حتى مستقبلية أو عن طريق عقود الخيارات السعرية، وقد استحدث أيضًا في هذا السوق التداول من خلال المضاربة على أسعارها عبر ما يسمى العقود مقابل الفروقات السعرية أو ما يسمى CFDs.
اقرأ أيضًا: سيناريوهات تهدد الأسواق العالمية في عام 2023
سوق العملات الرقمية أو المشفرة
وهو سوق حديث إلى حد ما، ظهر مع ظهور العملات الرقمية في العالم، إذ أتاح هذا السوق للمتاجرين تداول العملات الرقمية الحديثة، مثلما يتم التداول بالعملات العادية، وأطلق عليه أيضًا اسم سوق الأصول الرقمية، حيث يتم تسجيل جميع المعاملات والتحويلات الخاصة فيه ضمن سجل خاص يعمل عن طريق شبكة البلوكتشين أو سلسلة الكتل.
اقرأ أيضًا: مؤسسة الإمارات لأنظمة التبريد المركزي Empower تعتزم طرح 10% من أسهم اكتتابها في سوق دبي
مشتقات الأسواق المالية
إن المشتقات المالية أو سوق المشتقات هو عبارة عن عقود يتم اشتقاق قيمتها من قيمة الأصول ذاتها عن طريق عقد ضمني يتيح تداول الأصل نفسه بأساليب مختلفة بهدف تحقيق المكاسب بالاعتماد على تقلبات الأسعار لهذا الأصل. وتتوفر المشتقات المالية في كل أنواع الأسواق المالية، سواءً أسهم أو سندات أو عملات أجنبية أو سلع، وتهدف إلى تقليل مخاطر التغييرات في الأسعار. وتقسم المشتقات المالية إلى:
اقرأ أيضًا: توقعات الأسواق للأسبوع المقبل وسط تعرض أسواق النفط لأكبر انهيار منذ عقود
السوق الفوري
وهو عبارة عن السوق الذي يتم فيه تداول الأصل المالي بشكل لحظي لقاء السعر الحالي، حتى لو استغرق الوقت لتنفيذ هذه الصفقة عدة دقائق أو أكثر فإن هذا يعد شكلًا فوريًا حيث تم تنفيذ الطلب وفق السعر الحالي.
تابع معنا: أهم طرق وأساليب تداول الأسواق العالمية 2023
العقود الآجلة
وهي عقد يبرم بين طرفين بهدف الإتفاق على شراء أو بيع أصل مالي محدد على أن يتم التنفيذ في موعد محدد مستقبلا بسعرها الحالي، وذلك إما بهدف تحقيق عوائد أكبر نتيجة توقع ارتفاع الأسعار مستقبلا، أو بهدف تقليل مخاطر التقلبات السعرية المستقبلية على هذا الأصل المالي.
شاهد أيضًا: سوق الوظائف في لندن ما زال قوياً على الرغم من فوضى الأسواق المالية
الاستثمار في الأوراق المالية
يلجأ الكثير من المتداولين للاستثمار في الأوراق المالية للحرص على زيادة الدخل أو الثروات الخاصة وللحفاظ على الأموال من ضياع قيمتها بسبب عوامل التضخم وغيرها. إذ أن الهدف من الاستثمار عمومًا هو تحقيق العوائد أو الأرباح لقاء عملية التداول أو عملية الاستثمار، سواءً كان ذلك على المدى القصير أو المدى المتوسط أو الطويل، وذلك بالاعتماد على نظرة المتداول المستقبلية للأصول المتداولة. حيث يمكن للمستثمرين في الأسواق المالية أن يحصلوا على العوائد من خلال أمرين:
شاهد أيضًا: أسواق العملات الرقمية بحاجة ماسة إلى رقابة أفضل وفقاً لوزيرة الخزانة الأمريكية Janet Yellen
العوائد من الأصل المتداول
حيث أنه في سوق الأسهم يمكنك تحقيق أرباح من الأسهم المملوكة عن طريق توزيعات الأرباح التي يحصل عليها صاحب الأسهم على اعتباره شريك مساهم في أرباح الشركة.
شاهد أيضًا: أساسيات الفوركس وتداول العملات للمبتدئين 2022
العوائد من الحركة السعرية للأصل المتداول
في سوق العملات أو ما يسمى سوق الفوركس، يمكن للمستثمر أو للمضارب على العملات أن يحقق أرباحًا من خلال شراء العملات بسعر متدني والاحتفاظ بها لفترة محددة ومن ثم بيعها بسعر مرتفع وجني الأرباح من فرق السعر، أو لتداولها عن طريق المضاربة على الأسعار من خلال الروافع المالية أو التداول على الهامش مما يساعد المتداول على تحقيق عائدات أكبر من خلال تداول رأس مال أصغر نسبيًا ضمن وقت أقل.
شاهد أيضًا: لماذا يجب على المستثمرين التركيز على الاستراتيجيات طويلة المدى لتعويض تقلبات السوق؟
وختامًا فقد تعرفنا في مقالنا هذا على الأسواق المالية للتداول والاستثمار، كما تعرفنا على أهمية الأسواق المالية وأهم أنواعها، كما تحدثنا عن مشتقات الأسواق المالية وتحليلها، والاستثمار في الأوراق المالية.
